Netwealth review – es la mejor manera de invertir más de 50 mil euros esterlinas

¿Quién es el Netwealth?

Netwealth es un servicio de gestión de patrimonios, lanzado en el Reino Unido en 2016, que busca combinar un equipo calificado de asesores con un sólido servicio en línea y un marco de inversión que utiliza tecnología de punta. El enfoque está diseñado para permitir a los clientes acceder al servicio de inversión en línea de Netwealth y contratar un asesor financiero en cualquier momento. De manera algo confusa parece existir una Netwealth australiana que comparte una url casi idéntica que opera bajo el mismo nombre de empresa que la versión del Reino Unido (Netwealth Investments Limited). Sin embargo, tienen marcas diferentes y ninguno de los sitios hace referencia al otro. Por lo tanto, sin una conexión clara entre los dos sitios, los usuarios deben asumir que son entidades separadas. Sin embargo, esta confusión dista mucho de ser ideal, como se pone de manifiesto más adelante cuando me encuentro con la aplicación móvil de la empresa australiana mientras busco sin éxito la versión propia del sitio británico.

¿Cómo funciona el Netwealth?

Netwealth es principalmente un servicio de administración de patrimonio que ofrece herramientas de planificación en línea diseñadas para ayudar a los clientes a crear las carteras adecuadas que les permitan alcanzar sus objetivos financieros. Las carteras se crean utilizando fondos pasivos y fondos cotizados en bolsa (ETF), que proporcionan exposición a los mercados al tiempo que reducen el impacto de los costes en el rendimiento de las inversiones. Además del servicio estándar en línea, proporciona acceso a asesores profesionales con el objetivo de ofrecer un servicio completo que a menudo requieren los inversores que buscan orientación para maximizar el rendimiento de sus inversiones.

Cuando usted abre una cuenta con Netwealth por primera vez la única información que ellos solicitan es su nombre, dirección de correo electrónico y una contraseña. Una vez que aceptes los términos y condiciones puedes acceder a la sección «diseñar una inversión» (imagen abajo).

En este punto se le da a elegir entre 5 objetivos de inversión:

  • Jubilación – invertir para proporcionar ingresos y retiro en la jubilación
  • Retiros regulares – invertir para proporcionar retiros de ingresos regulares
  • Compra significativa – invertir hacia un monto objetivo para gastos y compras significativas
  • Día lluvioso – construir un fondo que cubra el costo de los eventos imprevistos
  • Just Invest – inversión general

Una vez que seleccione su objetivo se le pide que introduzca el tipo de inversión, el nivel de las aportaciones (aportación inicial y las aportaciones mensuales en curso) y, por último, el nivel de riesgo con el que se siente cómodo. Desde que revisamos por última vez Netwealth ha cambiado esto ligeramente y se aseguró de que el nivel de riesgo es lo último que usted seleccione, lo que significa que usted puede fácilmente saltar de un lado a otro y ver cómo los diferentes niveles de riesgo afectan el rendimiento, un pequeño fastidio la última vez, y es agradable ver que Netwealth ha escuchado la retroalimentación y ha mejorado la experiencia del usuario. Una vez seleccionado se le presenta una serie de gráficos que muestran «Rendimientos anuales históricos simulados» junto con «Mejores y peores rendimientos en un período de 12 meses». Cuando revisamos por última vez el Netwealth, había muy poca información disponible en esta etapa, pero es agradable ver que ahora se puede ver el cuadro completo haciendo clic en el botón «Detalles completos de las existencias». Como el nivel de riesgo es la última pregunta, ahora puede fácilmente saltar hacia atrás y ver las tenencias completas de todos los niveles de riesgo, otra mejora para el 2019.

Netwealth tiene una contribución inicial mínima de 5.000 euros, que actualmente sólo se descubre cuando se presenta un mensaje de error si se intenta introducir menos de esa cantidad. Técnicamente Netwealth tiene una inversión mínima de €50.000 pero bajo los términos de su Red de Netwealth (ver más adelante) es técnicamente posible abrir una ISA con €5.000.

A continuación se le presenta una composición de inversión sugerida en línea con su perfil de riesgo y objetivos. A continuación, puede elegir entre revisar e invertir o hablar con un asesor. La última vez que revisamos Netwealth usted fue capaz de ahorrar en este momento y parece una lástima que haya eliminado esa opción.

Si hace clic en «Detalles completos de las participaciones» podrá ver la sugerencia de cartera desglosada en sus diversas clases de activos, incluso si no se muestran los fondos reales. También hay proyecciones de inversión que resaltan los resultados potenciales que caen dentro de un amplio rango. Esto es bastante estándar para los robo-asesores, ya que la ausencia de un largo historial (muchos lanzados hace menos de tres años) a menudo les impide mostrar su rendimiento real pasado.

Una omisión notable de la experiencia de inscripción en el Netwealth fue cualquier forma de cuestionario de perfil de riesgo. En los primeros días de los robo-asesores este enfoque era muy común, pero ahora muchas de las grandes organizaciones como Nutmeg, Moneyfarm y Wealthsimple llevan a los nuevos clientes a través de cuestionarios de perfil de riesgo para que puedan determinar cuál de sus carteras puede ser la más adecuada. Además, este ejercicio de elaboración de perfiles también ayuda a seleccionar a los posibles usuarios cuyas circunstancias hacen que la inversión no sea realmente adecuada para sus necesidades (por ejemplo, si no tienen ahorros y/o tienen deudas pendientes). Esto todavía no se ha abordado y fue una de nuestras principales críticas en nuestro examen de 2018, porque con un requisito de inversión mínima de 50.000 euros, la elaboración de perfiles de riesgo es esencial. Planteé esta cuestión a Netwealth en octubre de 2019 y la opinión de Netwealth es que los cuestionarios de perfil son una herramienta útil, pero si se basan las recomendaciones en ellos de forma aislada se corre el riesgo de proporcionar un asesoramiento deficiente. Netwealth también afirma que este enfoque permite asignar diferentes porciones del patrimonio de un cliente a diferentes mandatos de riesgo.

Una última observación fue que en ningún momento se me impidió entrar en los plazos de inversión irrealmente cortos o en las contribuciones por debajo del umbral mínimo. Aunque no tengo ninguna duda de que en el momento de depositar el dinero se me habría animado a depositar más para alcanzar el umbral, parecía poco probable que mi plazo inicial de un año fuera a ser cuestionado.

Aunque el sitio web de Netwealth es ciertamente fácil de usar, me sorprende en el competitivo mercado de robo-asesores de hoy en día que todavía no ofrezca una aplicación móvil. Muchas de las soluciones de inversión gestionada de bajo costo más populares tienen aplicaciones móviles y de tableta bien diseñadas que permiten a los clientes gestionar completamente sus cuentas y comprobar el rendimiento de su cartera con sólo unos pocos clics. Es bastante confuso que haya una aplicación de Netwealth en la tienda de aplicaciones de Apple, sin embargo, parece que es sólo para los clientes australianos de la mencionada empresa australiana (del mismo nombre), ya que mis datos de acceso no parecen funcionar. Después de haber realizado algunas investigaciones, en noviembre de 2018, Netwealth publicó una vacante de trabajo para un diseñador de UX, siendo una de las principales responsabilidades el desarrollo de una aplicación móvil, por lo que esperaba que se lanzara una aplicación en algún momento de 2019, sin embargo no se ha materializado. Netwealth ha confirmado desde entonces que una aplicación está en desarrollo, sin embargo no ha compartido una fecha de lanzamiento.

¿Qué productos ofrece Netwealth?

Netwealth ofrece las siguientes cuentas:

Cuenta de inversión general – que permite a los clientes invertir en cualquier combinación de siete niveles de riesgo. También hay una opción para abrir una cuenta de inversión general Junior.

Pensión personal autoinvertida – incluyendo transferencia y consolidación de pensiones

ISA & JISA – proporcionando crecimiento libre de impuestos en las inversiones

Cuentas de Caridad, Fideicomiso y Corporativas – un servicio de administración discrecional que también ofrece planificación del flujo de efectivo.

¿Cómo administra el Netwealth sus carteras?

La gestión de la cartera del patrimonio es un proceso continuo que utiliza un equipo de inversión experimentado. Según ellos, los gestores de inversiones se reúnen regularmente para discutir cualquier riesgo económico o de mercado que pueda afectar al rendimiento de la cartera a largo plazo. Cualquier ajuste de las carteras se realiza dentro de un entorno de bajo costo y del perfil de riesgo del cliente. Netwealth monitoreará y revisará su portafolio anualmente e irá un paso más allá que otros como Moneyfarm y lo marcará y seguirá con una llamada telefónica si creen que usted debe tomar acción.

¿Cuál es la estrategia de inversión de Netwealth?

El proceso de inversión del Netwealth tiene tres partes:

1. Construyendo Asignaciones Estratégicas

La combinación a largo plazo de la exposición a clases de activos de Netwealth es el principal impulsor de los rendimientos de su cartera a lo largo de los ciclos de inversión de sus siete niveles de riesgo. Se considera la posibilidad de incluir en sus carteras una amplia gama de activos para proporcionar exposición a clases de activos que funcionan bien en diferentes circunstancias económicas.

2. Selección de carteras

El patrimonio invierte predominantemente en fondos pasivos y en fondos cotizados en bolsa (ETF). Estos fondos proporcionan una exposición diversificada a cada clase de activos de una manera rentable.

3. Adoptando Posiciones Cíclicas

Los gestores de inversiones de Netwealth supervisan los mercados con regularidad y realizan ajustes cíclicos en las carteras para hacer frente a los riesgos económicos o de mercado. Los ajustes cíclicos no afectarán al perfil de riesgo o al costo de las carteras individuales.

¿Ofrece Netwealth asesoramiento financiero?

El Netwealth ofrece asesoramiento financiero de forma restringida y sólo puede dar asesoramiento relacionado con sus propios productos y servicios y, por lo tanto, no tiene en cuenta el mercado en su totalidad. Como usuario registrado, hay una serie de indicaciones para que se comprometa con uno de sus asesores, lo que tranquilizará a los nuevos usuarios. Sin embargo, dado que varios robo-asesores están empezando a ofrecer asesoramiento (por ejemplo, Wealthsimple), este servicio se está convirtiendo rápidamente en una práctica habitual. Dado el carácter restringido del asesoramiento de Netwealth, siempre instaría a los inversores a buscar el asesoramiento de un asesor financiero independiente que pueda dar consejos basados en el conjunto del mercado, ya que los inversores no se sienten seguros a la hora de tomar sus propias decisiones. Es importante señalar que el asesoramiento tiene un costo (125 euros por hora, con un mínimo de 250 euros) o el 0,2% para el asesoramiento continuo (con un mínimo de 1.000 euros)

¿Cuáles son los honorarios del Netwealth?

Las tarifas del Netwealth reflejan el hecho de que los usuarios no reciben un servicio verdaderamente personalizado y, por lo tanto, son de bajo costo:

  • 50.000 a 249.999 libras – 0,65%
  • 250.000 libras – 499.999 libras – 0,50%
  • 500.000+ – 0,35%

Además de lo anterior, también hay un cargo de fondo subyacente del 0,30%. Netwealth también ofrece un servicio de red de inversión (Netwealth Network) en el que el cliente puede invitar a hasta siete familiares o amigos a unirse a su red para beneficiarse colectivamente de las reducciones de costos. Las cuotas que cada miembro paga se calculan sobre el monto total invertido de todos los miembros de la red. Así, si siete miembros invirtieran 50.000 euros cada uno, todos tendrían derecho a recibir la reducción de la cuota del 0,50% que normalmente se reserva para los inversores individuales que tienen invertidas entre 250.000 y 499.999 euros con Netwealth. La Red Netwealth también permite a los individuos invitados invertir el mínimo de 5.000 euros en su ISA en lugar de abrir su propia cuenta Netwealth que requiere una inversión mínima de 50.000 euros. La cartera de cada miembro invitado es administrada por separado por Netwealth, simplemente comparten la misma estructura de honorarios que sus contrapartes. Esta es una forma interesante para que los clientes reduzcan colectivamente sus honorarios (siempre y cuando el inversor inicial siga cumpliendo con el requisito de inversión mínima de 50.000 euros), aunque en realidad se trata de una iniciativa de comercialización apenas disfrazada de «miembro a miembro».

¿Cómo se comparan los honorarios de Netwealth con los de otros robo-asesores?

Wealthsimple cobra una cuota anual de 0,7% hasta 100.000 libras, pero puedes obtener tus primeras 10.000 libras gratis en el primer año. Esta cuota anual se reduce a 0,5% para inversiones superiores a €100.000. Además, hay un cargo por ETF que promedia en 0.2% por año.

Capital escalable cobra una cuota anual de 0,75% sobre el total de la cantidad invertida, sin cuota reducida para inversiones más grandes. Además, hay un cargo de ETF que promedia en 0,25% por año.

Nutmeg cobra una cuota anual de 0,75% sobre su servicio totalmente administrado pero esto baja a 0,35% por cualquier activo que supere las 100.000 libras. Además, hay un cargo por ETF que promedia a 0,19 % por año.

Moneyfarm cobra una cuota anual máxima de 0,75% reduciendo a 0,35% para las inversiones de más de 100.000 libras. Además, hay un cargo de ETF que promedia a 0,2% por año.

Desempeño de la cartera del patrimonio neto

A continuación se presentan los rendimientos anuales hasta el 30/09/2019, descontando todas las comisiones de cada una de las 7 carteras del Netwealth.

Nivel de riesgo
% Retorno
1
2.40%
2
3.80%
3
4.80%
4
5.10%
5
4.90%
6
4.40%
7
3.50%

Lo que los inversores querrán saber es cómo este rendimiento se compara con el de Wealthsimple, Nutmeg y Moneyfarm, tres de las principales firmas de robo-asesoramiento del Reino Unido. En la tabla que figura a continuación se muestra el rendimiento real durante el año (30/09/2018 a 30/09/2019) de la cartera de riesgo medio de Netwealth (nivel de riesgo 5) frente a las carteras comparables que ofrecen Wealthsimple, Nutmeg y Moneyfarm.

Inversión
% Regreso en el año hasta el 30 de septiembre de 2019
Perfil de riesgo medio del patrimonio neto 5
4.90%
Perfil de riesgo medio de Moneyfarm 5
5.00%
Riqueza simple cartera de riesgo medio
6.35%
Nuez moscada (cartera 5)
3.40%

Es difícil argumentar a favor de Netwealth sólo con las cifras anteriores, considerando el rendimiento de Wealthsimple y el hecho de que permitirá a los inversores abrir una cuenta con tan sólo 1 libra esterlina. Wealthsimple también tiene una aplicación móvil extremadamente buena y está respaldada por una de las mayores empresas financieras del mundo (Power Financial Group).

¿Qué protección hay contra la quiebra del Netwealth?

Los activos de los clientes de Netwealth están en manos de un tercero, SEI Investments (Europe) Ltd, que está regulado por la Autoridad de Conducta Financiera y las inversiones están protegidas por el Plan de Compensación de Servicios Financieros hasta 85.000 euros por cliente.

¿Quién debería considerar el Netwealth?

En general, Netwealth ofrece una propuesta en línea ingeniosa, pero con un requisito de inversión mínima tan elevado de 50.000 euros, Netwealth espera claramente atraer a clientes del extremo superior del mercado de la gestión de patrimonios. Sin embargo, dado que no existe una aplicación móvil y que tiene menos respaldo financiero que otros robo-asesores, Netwealth se dirige más a los inversores acaudalados que ya están familiarizados con los servicios más tradicionales de gestión discrecional de patrimonios de Netwealth (que incluso pueden querer visitar sus oficinas para celebrar reuniones cara a cara, lo cual es posible) pero que desean un enfoque de gestión más racionalizado (y por lo tanto más barato). Para los inversores que buscan una solución de inversión de bajo costo que gestione sus inversiones con mínimos bajos y aplicaciones móviles fáciles de usar, vale la pena leer nuestras reseñas de Nutmeg, Moneyfarm y Wealthsimple, que son algunos de los robo-asesores más populares en el Reino Unido.

Añadir un comentario

Tu dirección de correo electrónico no será publicada. Los campos obligatorios están marcados con *